财秘关注【2019.11.28星期四】

1、中证网：据悉，决策部门将把科创板行之有效的制度安排逐步推广向其他市场板块。下一步将稳步推行注册制改革，近期重点推进创业板改革并试点注册制。在发行承销环节压实中介机构责任，在交易环节放宽涨跌幅限制，在持续监管环节提高信息披露质量和针对性，在退市环节创新方式、优化指标，简化流程，同时还将优化融资融券机制，促进多空平衡。

2、财政部：提前下达了2020年部分新增专项债务限额1万亿元，占2019年当年新增专项债务限额2.15万亿元的47%。要求各地尽快将专项债券额度按规定落实到具体项目，做好专项债券发行使用工作，早发行、早使用，确保明年初即可使用见效，确保形成实物工作量，尽早形成对经济的有效拉动。此外，10月，全国发行地方政府债券964.6亿元。

3、小米雷军：2021年会出现千元5G手机。明年我们预计发布10款以上的5G手机，预计中国市场5G手机渗透率达到40%-50%，小米依然会做到价格厚道的5G手机。未来3-4年所有人都会换成5G手机，这是非常大的市场需求。小米的现金流良好，库存充足，为5G业务开局打下良好基础。

一、宏观经济

1、统计局：1-10月，全国规模以上工业企业实现利润总额50151.0亿元，同比下降2.9%，降幅比1-9月份扩大0.8个百分点。其中，10月，规模以上工业企业实现利润总额4275.6亿元，同比下降9.9%，降幅比9月份扩大4.6个百分点。10月末，规模以上工业企业资产总计117.49万亿元，同比增长5.8%;负债合计66.74万亿元，增长4.9%;资产负债率为56.8%，同比降低0.5个百分点。

2、国务院：印发《关于加强固定资产投资项目资本金管理的通知》。港口、沿海及内河航运项目，项目最低资本金比例由25%调整为20%。公路(含政府收费公路)、铁路、城建、物流等领域的补短板基础设施项目，在投资回报机制明确、收益可靠、风险可控的前提下，可以适当降低项目最低资本金比例，但下调不得超过5个百分点。

3、财政部：发布关于《中华人民共和国增值税法(征求意见稿)》向社会公开征求意见的通知。将销售货物、加工修理修配服务、有形动产租赁服务、以及进口货物等适用税率调整为13%;将销售交通运输、邮政、基础电信、建筑、不动产租赁服务、不动产，转让土地使用权，销售或者进口农产品等货物的适用税率调整为9%等。

4、中证报：近期国企改革可谓跑出“加速度”。政策层面，国资委十日三会研究部署抓紧制定国有企业改革三年行动方案，五日连出两份混改操作方案;企业层面，“南北船”重组、国家电网混改纷纷落地。未来三年，以加快培育世界一流企业为目标的混改、上市公司股权激励、重组等多项改革将落地见效。

5、周三，央行不开展逆回购操作，当日无逆回购到期。隔夜shibor报2.2330%，下跌9.00个基点。7天shibor报2.5890%，下跌0.90个基点。3个月shibor报3.0190%，下跌0.10个基点。

二、地产聚焦

1、21世纪：随着融资政策的收紧，今年以来，多数银行发放房地产开发贷的范围已经从“50强”缩减至“30强”。据悉，近几年来，大量的小型房企已无法从公开渠道募集资金，只能通过民间借贷进行融资。由于这些房企主要布局在三四线城市，随着棚改降温，这些企业即将面临一场生存之战。

2、中国信托业协会：截至2019年三季度末，全国68家信托公司受托资产余额为21.99万亿元，环比降2.39%。三季度末，投向房地产的信托资金余额为2.78万亿元，较二季度减少1480.67亿元，环比下降5.05%，这是房地产信托4年来首现增速负增长。

3、中国社科院：预计2020年重点城市住房市场总体先抑后稳，房价有望实现软着陆。少部分城市仍存在较快上涨或下跌的可能。一线房价总体先抑后稳，个别可能上涨。二线城市涨跌并存，但大起大落可能性不大。三四线城市总体下跌。

三、股市盘点

1、周三，上证指数报2903.19点，下跌0.13%，成交额1374.50亿。深证成指报9648.39点，下跌0.3%，成交额2181.08亿。创业板指报1674.39点，下跌0.28%，成交额747.07亿。沪深两市合计成交3555.58亿。北上资金今日净流入24.22亿。从盘面上看，无线耳机、国产芯片、智能穿戴等板块涨幅居前。

2、周三，恒生指数涨0.15%，报26954.00点。国企指数涨0.03%，报10620.11点。北上资金当日净流入24.22亿。

3、MSCI：已经顺利完成了A股纳入的第一阶段安排。最近与公众沟通中，投资者强调有必要在考虑进一步纳入之前解决四大问题。一是风险对冲和衍生品工具的获取;二是中国A股较短的结算周期;三是陆股通的交易假期安排;四是在陆股通中形成有效的综合交易机制。

4、证券时报：截至11月26日，今年四季度以来，已经有14家基金公司旗下的18只(A、C份额合并计算)主动偏股基金公告降低管理费率，这些基金将年管理费从1.5%向下调整，最低降至0.6%。上述公告降低管理费的主动偏股基金，绝大多数的规模并不高，部分基金甚至还处于迷你状态。

5、恒生指数：由于阿里巴巴集团控股有限公司符合恒生综合指数的快速纳入指数规则要求，阿里巴巴将被纳入恒生综合指数、恒生互联网科技业指数，相关指数的成份股将于2019年12月6日(星期五)收市后有下列变动，并于2019年12月9日(星期一)起生效。

6、誉衡药业：公司拟与华润三九医药签署股权转让合同，公司拟将持有的澳诺(中国)制药有限公司100%股权以人民币14.20亿元交易价格出售给华润三九。

7、暴风集团：因拖欠合作方机房服务器托管费用，合作方已终止提供服务，导致公司网站和手机客户端不能正常提供服务。近期公司的主要业务陷入停顿状态，经营发展受到严重制约，面临无业务收入来源的风险。公司正在积极与其他合作方洽谈。

8、白云机场：公司与机场集团重新划分旅客服务费的分成比例，由公司占85%、机场集团占15%，变更为公司占100%，机场集团不再享有旅客服务费分成。

9、四川金顶(3连板)：公司的主营业务和基本面未发生变化，公司主营业务为非金属矿开采、加工及产品销售。截至2019年11月27日收盘，公司动态市盈率为55.5，市净率为20.63，相比同行业其他上市公司明显偏高。

10、首航节能：公司拟使用自有资金及符合监管政策法规要求的资金以集中竞价交易方式回购部分公司股份，回购总金额4.6-9.2亿元，回购价格不超过5.38元/股。

11、证监会：鉴于爱玛科技和诺禾致源尚有相关事项需要进一步核查，取消上述公司IPO审核。财经早餐获悉，11月28日即将IPO上会的爱玛科技集团股份有限公司遭遇专利诉讼，案由为“侵害外观设计专利权纠纷”。

12、两市融资余额：截至11月26日，上交所融资余额报5410.49亿，较前一交易日减少19.46亿;深交所融资余额报4109.31亿，减少11.73亿元;两市合计9519.80亿元，减少31.19亿元。

四、行业观察

1、国务院常务会议：部署以实施《优化营商环境条例》为契机，加快打造市场化法治化国际化营商环境，更大力度为各类市场主体投资兴业破堵点解难题。进一步精简审批;进一步降低市场准入门槛;进一步清理政府部门下属单位、商业银行、行业协会商会、中介机构等涉企收费等。

2、经济参考报：据悉，多部门正密集谋划一揽子举措，加码重点领域金融风险防范。新政涉及中小银行、互联网金融、数字金融等领域。将制定高风险金融机构风险处置的相关文件，对高风险机构实行“名单制”管理。区块链、人工智能、大数据等多项金融行业标准正在加紧研究制定。互联网金融监管的长效机制也正在酝酿中。

3、人民日报：最近，区块链火了，蹭着这股热度，“币圈”一些人又蠢蠢欲动，部分非法活动有死灰复燃迹象，似有卷土重来之势。区块链的出现虽与虚拟货币有着千丝万缕的关系，但区块链并不能与虚拟货币画等号。对投资者而言，应尽快放弃“天上掉馅饼”的幻想，增强风险防范意识，谨防上当受骗。

4、经济参考报：超低能耗建筑近年来在我国得到迅速发展，其利用先进材料和技术，能够大幅降低建筑物能源消耗，带动相关产业转型升级。专家表示，我国发展被动式超低能耗建筑产业恰逢其时，应该因势利导，带动产业链上下游的发展，促进建筑节能产业转型升级，引领形成经济新的增长点。

5、南方日报：广东省第十二届委员会第八次全体会议于11月25日至26日在广州召开。全会审议通过了《关于支持深圳建设中国特色社会主义先行示范区的若干重大措施》。举全省之力支持深圳建设先行示范区，努力创建社会主义现代化强国的城市范例，在新时代再创让世界刮目相看的新的更大奇迹。

6、工信部：发布第四批及通过复核的第一批制造业单项冠军名单。其中，东土科技、先导智能、宁德新能源科技有限公司等入围单项冠军示范企业(第四批)。

五、产业数据

1、统计局：2018年末，全国私营企业1561.4万个，比2013年末增加1001万个，增长178.6%，占全部企业法人单位的比重由68.3%提高到84.1%。2018年末，全国共有国有控股企业24.2万个，比2013年末增长10.9%。国有控股企业数量仅占全部企业的1.3%，但从业人员占全部企业的15.7%，仍然是国民经济发展的中坚力量。

2、互金整治办、网贷整治办：共同发布《关于网络借贷信息中介机构转型为小额贷款公司试点的指导意见》。开展网贷中介转型小贷公司试点工作。申请转型试点的P2P平台必须承诺对存量业务承担兜底责任，而10亿的注册资本红线也已将绝大多数平台排除在外。

3、国务院政策例行吹风会：目前，仿制药一致性评价工作已经进入了常态，前期已开展带量集中采购的25个品种全部是已经通过仿制药一致性评价的药品，中选价平均降幅52%，最大降幅超过90%。

4、世界钢铁协会：10月，全球64个纳入世界钢铁协会统计国家的粗钢产量为1.515亿吨，同比下降2.8%。

六、公司要闻

1、小米集团：第三季度营收536.6亿元，同比增长5.5%，调整后净利润34.7亿元人民币，同比增长20.3%。智能手机部分收入达到323亿元，同比减少7.8%。截至2019年9月30日，IoT平台已连接的IoT设备(不包括智能手机及笔记本电脑)数量达到213.2百万台，同比增长62.0%。

2、一财：中国国新控股有限责任公司近日与东航集团签署股权改革项目合作意向协议书，明确中国国新出资参与东航集团层面股权多元化改革的意向。这意味着，在南航集团引资300亿后，东航集团层面的引资工作也开始推进。据悉，目前三大航空央企都在加紧推进从集团到下属子公司层面的混改工作。

七、资本动态

1、财政部：在香港特别行政区发行60亿美元无评级主权债券。其中，3年期15亿美元，发行收益率为1.929%;5年期20亿美元，发行收益率为1.996%;10年期20亿美元，发行收益率为2.238%;20年期5亿美元，发行收益率为2.881%。

2、5年期国债期货主力合约上行0.01%，至99.665;10年期国债期货主力合约下行0.01%，至98.010。10年期国债利率涨0.25BP，为3.17%;10年期国开债利率涨1.00BP，至3.58%。

3、截至11月27日下午收盘，国内期市多数下跌，黑色系跌幅居前，铁矿石跌逾2%，线材、不锈钢跌逾1%;能化品走势分化，棕榈油跌逾2%，玻璃涨近1%;农产品多数下跌，鸡蛋、苹果跌逾1%;基本金属多数上涨，沪铜涨0.62%;沪金、沪银均上涨。

4、上海国际能源交易中心：11月27日，原油期货主力合约SC2001以463.3元/桶收盘，涨幅为0.46%。主力合约成交153682手，持仓减少468手至31740手。

5、在岸人民币兑美元16:30收盘，报7.0260，涨0.1464%，人民币中间价报7.0349，跌0.0071%。NDF：3个月报7.0297，6个月报7.0497，1年报7.0887，2年报7.1712。

6、新三板：11月27日合计挂牌9122家公司，当日新增2家，成交金额1.83亿，其中做市转让0.83亿，集合竞价1.00亿。三板成指报918.52，跌0.1%，成交额0.91亿。

7、上股交：挂牌企业总数9973家，其中N板251家，E板453家，Q板9269家。

八、国际资讯

1、美国：第三季度GDP增长2.1%，高于预估的增长1.9%。美国至11月23日当周初请失业金人数为21.3万人，好于预期的22.1万人。

2、波罗的海干散货指数：涨0.98%，报1440点。

3、道指收涨0.15%，报28164.00点;纳指涨0.66%，报8705.18点;标普500指数涨0.42%，报3153.63点。美国三大股指再创新高。

4、德国DAX指数收盘上涨50.65点，涨幅0.38%，报13287.07点;英国富时100指数收盘上涨26.64点，涨幅0.36%，报7429.78点;法国CAC40指数收盘下跌2.78点，跌幅0.05%，报5926.84点

5、日经225指数涨0.28%，报23437.77点。韩国KOSPI指数涨0.31%，报2127.85点。

6、WTI12月原油期货收跌0.04美元，跌幅0.07%，报54.67美元/桶。布伦特1月原油期货价格收跌0.17美元，跌幅0.26%，收于64.10美元/桶。

7、COMEX12月黄金期货收跌0.4%，报1460.80美元/盎司。

来源：财经早餐